시장 개요: 미국 AI·반도체 랠리가 아시아 시장까지 전파된 강세 출발일. NVIDIA 시총 5조 달러 돌파, 코스닥 26년 만에 1,200선 회복이 동시에 발생했다.

핵심 수치: S&P 500 7,165.08 (+0.80%) / NASDAQ 24,836.60 (+1.63%) / VIX 18.71 / WTI $94.40

주요 이벤트:

• NVIDIA 시총 5조 달러 돌파 — 단일 기업 역대 최고 시총
• 인텔 Q1 어닝 서프라이즈 — 데이터센터 부문 전망 상향
• AMD-Meta 600억 달러 AI 칩 공급 딜 체결
• 코스닥 26년 만에 1,200선 돌파 — 한국 AI·반도체 수혜; SMH +5.10% 급등

투자 인사이트: NVIDIA 5조 달러는 AI 인프라 투자 사이클이 단일 기업 밸류에이션 한계를 돌파했음을 시사한다. AMD-Meta 600억 딜은 NVIDIA 독점 구조에 균열이 생기는 구조적 변화의 시작점이다.

시장 개요: 이란-미국 협상 결렬과 브렌트 $108 돌파로 에너지 충격이 시작됐으나, 소비자신뢰 49.8 쇼크에도 AI 어닝 기대가 시장을 지지했다.

핵심 수치: S&P 500 7,173.91 (+0.12%) / NASDAQ 24,887.10 (+0.20%) / VIX 18.16 / WTI $96.32 (+2.04%)

주요 이벤트:

• 미-이란 1차 협상 결렬 — 중동 긴장 고조
• 브렌트 원유 $108 돌파 — 수요 공급 균형 붕괴 시작
• 소비자신뢰지수 49.8 (예상 60.0) — 1978년 이후 최저, 경기침체 우려 부각
• FOMC 5월 회의 개막 — 금리 결정 대기
• KOSPI 6,615 사상 최고 / SK하이닉스 Q1 영업이익 37.6조 (+405% YoY)

투자 인사이트: 소비자신뢰 49.8은 경기 하방 리스크를 강하게 경보하는 수준이다. 그러나 SK하이닉스·삼성전자 어닝으로 한국 시장의 AI HBM 수혜 구조는 글로벌 경기 우려와 디커플링 중이다.

시장 개요: OpenAI GPT-5 목표 미달 보도가 반도체·기술주 전반을 강타하며 S&P 500이 주중 최대 낙폭 (-0.49%)을 기록했다. UAE OPEC 탈퇴 선언과 BOJ 6:3 동결이 겹쳤으나 에너지 섹터(XLE +1.67%)는 독자 강세를 유지했다.

핵심 수치: S&P 500 7,138.80 (-0.49%) / NASDAQ 24,663.80 (-0.90%) / VIX 17.85 / WTI $99.86 (+3.62%)

주요 이벤트:

• OpenAI Q1 GPT-5 목표 미달 보도 → SMH -2.97%, XLK -1.70%
• UAE OPEC+ 탈퇴 선언 — 중동 에너지 구도 재편 시작
• BOJ 6:3 동결 결정 (소수 3인 인상 주장, 6월 인상 확률 74%)
• BTC -1.30% — FOMC 결정 대기 심리로 위험자산 위축
• 에너지 섹터(XLE +1.67%), WTI +3.62% $99.86 — 이란 전쟁 지속 수혜
• 코스피 6,615.03 (+2.15%) — 시가총액 6,000조 원 최초 돌파

투자 인사이트: OpenAI 낙관론 타격은 AI 투자 사이클의 과열 경계 신호였으나, 다음 날 빅테크 4사 어닝 서프라이즈로 우려가 반전됐다. UAE OPEC 탈퇴는 단기 중립이나 OPEC 결속력 약화라는 구조적 변화의 시작점으로 해석된다.

시장 개요: FOMC 8:4 역대급 이견 동결과 이란-미국 협상 완전 결렬로 WTI가 하루 만에 +7.84% 폭등했다. 장 마감 후 빅테크 4사 실적이 연달아 어닝 서프라이즈를 기록하며 다음 날 반등의 불씨를 지폈다.

핵심 수치: S&P 500 7,135.95 (-0.04%) / NASDAQ 24,673.24 (+0.04%) / VIX 18.43 / WTI $107.76 (+7.84%)

주요 이벤트:

• FOMC 8:4 금리 동결 — 1992년 이후 최다 이견; 파월 "인플레 재가속 우려"
• 이란-미국 2라운드 협상 무산·트럼프 "봉쇄 유지" 선언 — WTI +7.84% $107.76 폭등
• 10년물 금리 4.418% (+6.4bp) — 금리인하 확률 1.3%로 급락
• GOOGL Q1 +19% YoY, META +31% YoY, AMZN +14% YoY, MSFT +18% YoY (장 마감 후 발표)
• 코스피 6,641 (+0.39%) — 시총 6천조 원 돌파, 수출 861억 달러 사상 최대

투자 인사이트: FOMC 8:4 이견은 연준 내부 분열의 시작으로 금리 정책 불확실성을 높인다. WTI $107.76과 빅테크 어닝의 동시 발생은 "에너지 인플레이션 vs AI 어닝 사이클"의 대결 구도를 선명하게 만들었다.

시장 개요: 빅테크 4사 어닝 효과가 주가에 반영되며 S&P 500이 +1.02% 급등했다. 릴리·퀄컴·캐터필러의 어닝 서프라이즈가 추가로 상승을 견인했으며, 근원 PCE 3.2% 재가속과 Q1 GDP +2.0%가 동시에 발표됐다. 한국은 노동절 휴장.

핵심 수치: S&P 500 7,209.01 (+1.02%) / NASDAQ 24,892.31 (+0.89%) / VIX 17.01 (-1.42) / WTI $105.21 (-2.41%)

주요 이벤트:

• 빅테크 4사(GOOGL·META·AMZN·MSFT) 주가 급등 — 전일 장 마감 후 어닝 서프라이즈 반영
• 릴리 GLP-1 경구제(Fondeo) FDA 승인 기대 +9% / 캐터필러 +8.5% / 퀄컴 +15.85%
• 근원 PCE 3.2% (전월 2.8%에서 재가속) — 인플레 고착화 경보; 금리인하 기대 소멸
• Q1 GDP +2.0% (예상 1.8% 상회, 전분기 0.5% 대비 대폭 반등)
• 삼성전자 Q1 영업이익 57.2조 (사상 최대) / SK하이닉스 37.6조 (영업이익률 72%)
• S&P·나스닥 4월 각각 +10.4%·+15.3% 확정 (2020년 4월 이후 최대 월간 상승)
• 코스피 장중 6,750.27 역대 최고 후 6,598.87(-1.37%) 마감 — 외국인 익절 물량

투자 인사이트: META +31% YoY는 AI가 광고 수익화 단계에서 이미 실적을 만들고 있음을 실증했다. 4사 동시 서프라이즈는 AI 투자 사이클이 구조적 성장임을 재확인했다. 그러나 근원 PCE 3.2%와 FOMC 8:4 이견 구조는 연내 금리 동결 장기화를 예고한다.

시장 개요: 이란의 파키스탄 중재 평화안 제출로 유가가 급락하고, 애플 Q2 어닝 서프라이즈가 더해지며 나스닥이 사상 처음 25,000선을 안착했다. 트럼프 대통령은 "만족하지 않는다"고 발언해 협상 불확실성이 잔존했다.

핵심 수치: S&P 500 7,230.12 (+0.29%) / NASDAQ 25,114.44 (+0.89%) / VIX 16.95 / WTI $102.09 (-2.84%)

주요 이벤트:

• 이란 UN 평화안 제출 (파키스탄 중재) — WTI -2.84%, 에너지 하방 전환
• 애플 Q2 아이폰 매출 서프라이즈 (+5.1%) — 소비 내구재 수요 확인
• 나스닥 25,000선 첫 돌파 안착 / S&P 500 역대 최고치 7,253.23 근접 유지
• BTC $78,294 (+2.61%) — 위험 선호 재확인
• 한국: 연초 대비 +56.59% (주요국 시장 1위)

투자 인사이트: 이란 평화안 제출은 에너지 충격의 피크아웃 신호다. 그러나 XLE 전략적 REDUCE 결정이 시사하듯, 실제 종전 이행이 확인될 때까지 구조적 공급 불균형은 유지되며 에너지 섹터 포지션 조정이 필요하다.

시장 개요: 주간 레짐 최종 확인. S&P 500 6주 연속 주간 상승, 4월 +10.4%(2020년 4월 이후 최대). AI 어닝 서프라이즈와 이란 종전의 복합 긍정 이벤트로 주간이 마감됐다.

핵심 수치: — 주말 휴장 —

주요 이벤트:

• S&P 500 4월 +10.4%, 나스닥 4월 +15.3% 최종 확정
• 한국 주식시장 연초 대비 +56.59% — G20 주요국 1위
• SK하이닉스+삼성전자 영업이익률 세계 1·2위 동시 달성
• 이란 종전 선언 이행 일정 발표 예정

투자 인사이트: 한국이 G20 주요국 수익률 1위를 기록 중이며, EWY의 강세 지속 가능성이 높다. AI HBM 수요(SK하이닉스 +405% YoY)와 글로벌 IT 지출 확대 사이클이 한국 시장 프리미엄을 뒷받침하고 있다.